ਸਵਾਲ 1
ਸੀਆਈਆਰਓ ਮੈਂਬਰ ਫਰਮ ਦਾ ਇੱਕ ਰਜਿਸਟਰਡ ਪ੍ਰਤੀਨਿਧੀ ਗਾਹਕ ਤੋਂ ਟੀਐਸਐਕਸ ਵੈਂਚਰ ਐਕਸਚੇਂਜ ਦੇ ਇੱਕ ਪਤਲੇ ਵਪਾਰ ਵਾਲੇ ਸਟਾਕ ਦਾ ਵੱਡਾ ਬਲਾਕ ਮਾਰਕੀਟ ਭਾਅ 'ਤੇ ਵੇਚਣ ਦੇ ਹੁਕਮ ਪ੍ਰਾਪਤ ਕਰਦਾ ਹੈ। ਰਜਿਸਟ੍ਰੈਂਟ ਨੂੰ ਤਜਰਬੇ ਤੋਂ ਪਤਾ ਹੈ ਕਿ ਪਤਲੇ ਵਪਾਰ ਵਾਲੀ ਸਕਿਉਰਿਟੀ ਵਿੱਚ ਵੱਡਾ ਮਾਰਕੀਟ ਆਰਡਰ ਚਲਾਉਣ ਨਾਲ ਕੀਮਤ ਗਾਹਕ ਦੇ ਵਿਰੁੱਧ ਮਹੱਤਵਪੂਰਨ ਤੌਰ 'ਤੇ ਬਦਲ ਸਕਦੀ ਹੈ। ਸੀਆਈਆਰਓ ਦੀ ਸਰਵੋਤਮ ਨਿਵੇਸ਼ ਜ਼ਿੰਮੇਵਾਰੀ ਦੇ ਤਹਿਤ, ਹੇਠ ਲਿਖਿਆਂ ਵਿੱਚੋਂ ਕਿਹੜਾ ਰਜਿਸਟ੍ਰੈਂਟ ਦੀ ਜ਼ਿੰਮੇਵਾਰੀ ਦਾ ਵਰਣਨ ਕਰਦਾ ਹੈ?
- A. ਆਰਡਰ ਨੂੰ ਬਿਲਕੁਲ ਉਸੇ ਤਰ੍ਹਾਂ ਚਲਾਓ ਜਿਵੇਂ ਹੁਕਮ ਦਿੱਤਾ ਗਿਆ ਹੈ ਕਿਉਂਕਿ ਗਾਹਕ ਦੇ ਹੁਕਮ ਹਮੇਸ਼ਾ ਸਰਵੋਤਮ ਨਿਵੇਸ਼ ਦੇ ਵਿਚਾਰਾਂ ਤੋਂ ਉੱਪਰ ਹੁੰਦੇ ਹਨ।
- B. ਆਰਡਰ ਨੂੰ ਚਲਾਉਣ ਤੋਂ ਇਨਕਾਰ ਕਰੋ ਕਿਉਂਕਿ ਪਤਲੇ ਵਪਾਰ ਵਾਲੀਆਂ ਸਕਿਉਰਿਟੀਆਂ ਪ੍ਰਚੂਨ ਗਾਹਕਾਂ ਲਈ ਬਹੁਤ ਜ਼ਿਆਦਾ ਜੋਖਮ ਰੱਖਦੀਆਂ ਹਨ।
- C. ਕੀਮਤ, ਗਤੀ, ਅਤੇ ਨਿਵੇਸ਼ ਦੀ ਸੰਭਾਵਨਾ ਸਮੇਤ ਨਿਵੇਸ਼ ਦੇ ਕਾਰਕਾਂ 'ਤੇ ਵਿਚਾਰ ਕਰੋ, ਅਤੇ ਅੱਗੇ ਵਧਣ ਤੋਂ ਪਹਿਲਾਂ ਗਾਹਕ ਨੂੰ ਨਿਵੇਸ਼ ਰਣਨੀਤੀਆਂ ਜਿਵੇਂ ਕਿ ਲਿਮਿਟ ਆਰਡਰ ਜਾਂ ਪੜਾਅਵਾਰ ਨਿਵੇਸ਼ ਬਾਰੇ ਸਲਾਹ ਦਿਓ ਜੋ ਬਿਹਤਰ ਨਤੀਜਾ ਪ੍ਰਾਪਤ ਕਰ ਸਕਦੀਆਂ ਹਨ। ✓ ਜਵਾਬ
- D. ਆਰਡਰ ਨੂੰ ਆਪਣੇ ਆਪ ਇੱਕ ਵਿਕਲਪਿਕ ਵਪਾਰ ਪ੍ਰਣਾਲੀ (ਏਟੀਐਸ) ਵਿੱਚ ਭੇਜੋ, ਕਿਉਂਕਿ ਸੀਆਈਆਰਓ ਨੂੰ ਸਾਰੀਆਂ ਟੀਐਸਐਕਸਵੀ ਸਕਿਉਰਿਟੀਆਂ ਲਈ ਏਟੀਐਸ ਰੂਟਿੰਗ ਦੀ ਲੋੜ ਹੁੰਦੀ ਹੈ।
ਵਿਆਖਿਆ: ਸੀਆਈਆਰਓ ਦੀਆਂ ਸਰਵੋਤਮ ਨਿਵੇਸ਼ ਜ਼ਰੂਰਤਾਂ ਦੇ ਤਹਿਤ, ਇੱਕ ਰਜਿਸਟ੍ਰੈਂਟ ਨੂੰ ਹਾਲਾਤਾਂ ਨੂੰ ਦੇਖਦੇ ਹੋਏ ਗਾਹਕ ਲਈ ਸਭ ਤੋਂ ਲਾਭਦਾਇਕ ਆਰਡਰ ਨਿਵੇਸ਼ ਸ਼ਰਤਾਂ ਪ੍ਰਾਪਤ ਕਰਨ ਲਈ ਵਾਜਬ ਕਦਮ ਚੁੱਕਣੇ ਚਾਹੀਦੇ ਹਨ। ਪਤਲੇ ਵਪਾਰ ਵਾਲੀਆਂ ਸਕਿਉਰਿਟੀਆਂ ਲਈ, ਇੱਕ ਵੱਡਾ ਮਾਰਕੀਟ ਆਰਡਰ ਮਹੱਤਵਪੂਰਨ ਪ੍ਰਤੀਕੂਲ ਕੀਮਤ ਪ੍ਰਭਾਵ ਪੈਦਾ ਕਰ ਸਕਦਾ ਹੈ। ਸਰਵੋਤਮ ਨਿਵੇਸ਼ ਸਿਰਫ ਹੁਕਮਾਂ ਦੀ ਅੰਨ੍ਹੇਵਾਹ ਪਾਲਣਾ ਦਾ ਮਾਮਲਾ ਨਹੀਂ ਹੈ; ਇਸ ਵਿੱਚ ਗਾਹਕਾਂ ਨੂੰ ਨਿਵੇਸ਼ ਰਣਨੀਤੀਆਂ ਬਾਰੇ ਸਲਾਹ ਦੇਣਾ ਸ਼ਾਮਲ ਹੈ ਜਦੋਂ ਉਹ ਰਣਨੀਤੀਆਂ ਨਤੀਜੇ ਵਿੱਚ ਮਹੱਤਵਪੂਰਨ ਸੁਧਾਰ ਕਰ ਸਕਦੀਆਂ ਹਨ। ਰਜਿਸਟ੍ਰੈਂਟ ਨੂੰ ਗਾਹਕ ਨੂੰ ਸੰਭਾਵਿਤ ਕੀਮਤ ਪ੍ਰਭਾਵ ਬਾਰੇ ਸੂਚਿਤ ਕਰਨਾ ਚਾਹੀਦਾ ਹੈ ਅਤੇ ਅੱਗੇ ਵਧਣ ਤੋਂ ਪਹਿਲਾਂ ਲਿਮਿਟ ਆਰਡਰ ਜਾਂ ਪੜਾਅਵਾਰ (ਅੰਸ਼ਕ) ਨਿਵੇਸ਼ ਵਰਗੇ ਵਿਕਲਪਾਂ ਬਾਰੇ ਚਰਚਾ ਕਰਨੀ ਚਾਹੀਦੀ ਹੈ।
ਸਵਾਲ 2
ਇੱਕ CIRO ਰਜਿਸਟ੍ਰੈਂਟ ਇੱਕ ਲੰਬੇ ਸਮੇਂ ਤੋਂ ਚੱਲ ਰਹੇ ਗਾਹਕ ਲਈ ਮੁੱਖ ਸਲਾਹਕਾਰ ਹੈ ਜੋ ਇੱਕ ਨਜ਼ਦੀਕੀ ਨਿੱਜੀ ਦੋਸਤ ਵੀ ਹੈ। ਗਾਹਕ ਦਾ ਜੀਵਨ ਸਾਥੀ ਰਜਿਸਟ੍ਰੈਂਟ ਨਾਲ ਸੰਪਰਕ ਕਰਦਾ ਹੈ ਅਤੇ ਬੇਨਤੀ ਕਰਦਾ ਹੈ ਕਿ ਰਜਿਸਟ੍ਰੈਂਟ ਇੱਕ ਨਿੱਜੀ ਕਰਜ਼ੇ ਦੀ ਅਰਜ਼ੀ 'ਤੇ ਚਰਿੱਤਰ ਹਵਾਲੇ ਵਜੋਂ ਦਸਤਖਤ ਕਰੇ। CIRO ਨਿਯਮਾਂ ਅਤੇ ਆਮ ਰਜਿਸਟ੍ਰੈਂਟ ਆਚਰਣ ਮਾਪਦੰਡਾਂ ਦੇ ਤਹਿਤ, ਹੇਠ ਲਿਖਿਆਂ ਵਿੱਚੋਂ ਕਿਹੜਾ ਰਜਿਸਟ੍ਰੈਂਟ ਦੀ ਸਥਿਤੀ ਦਾ ਸਭ ਤੋਂ ਵਧੀਆ ਵਰਣਨ ਕਰਦਾ ਹੈ?
- A. ਕੋਈ ਰੈਗੂਲੇਟਰੀ ਚਿੰਤਾ ਨਹੀਂ ਹੈ ਕਿਉਂਕਿ ਕਰਜ਼ੇ 'ਤੇ ਦਸਤਖਤ ਕਰਨਾ ਇੱਕ ਨਿੱਜੀ ਮਾਮਲਾ ਹੈ ਜੋ ਸਕਿਉਰਿਟੀਜ਼ ਰਜਿਸਟ੍ਰੇਸ਼ਨ ਨਾਲ ਸੰਬੰਧਿਤ ਨਹੀਂ ਹੈ।
- B. ਰਜਿਸਟ੍ਰੈਂਟ ਕਰਜ਼ੇ 'ਤੇ ਦਸਤਖਤ ਕਰ ਸਕਦਾ ਹੈ ਬਸ਼ਰਤੇ ਉਹ ਰਿਸ਼ਤੇ ਨੂੰ ਆਪਣੀ ਫਰਮ ਨੂੰ ਪਹਿਲਾਂ ਲਿਖਤੀ ਰੂਪ ਵਿੱਚ ਪ੍ਰਗਟ ਕਰੇ।
- C. ਕਿਸੇ ਗਾਹਕ ਦੇ ਜੀਵਨ ਸਾਥੀ ਲਈ ਕਰਜ਼ੇ 'ਤੇ ਦਸਤਖਤ ਕਰਨਾ ਇੱਕ ਨਿੱਜੀ ਵਿੱਤੀ ਉਲਝਣ ਪੈਦਾ ਕਰਦਾ ਹੈ ਜੋ ਹਿੱਤਾਂ ਦਾ ਟਕਰਾਅ ਬਣਦਾ ਹੈ ਅਤੇ ਫਰਮ ਦੀ ਮਨਜ਼ੂਰੀ ਤੋਂ ਬਿਨਾਂ ਸੰਭਾਵਤ ਤੌਰ 'ਤੇ ਵਰਜਿਤ ਹੈ; ਰਜਿਸਟ੍ਰੈਂਟ ਨੂੰ ਇਨਕਾਰ ਕਰਨਾ ਚਾਹੀਦਾ ਹੈ ਜਾਂ ਸਪੱਸ਼ਟ ਫਰਮ ਮਾਰਗਦਰਸ਼ਨ ਲੈਣਾ ਚਾਹੀਦਾ ਹੈ। ✓ ਜਵਾਬ
- D. ਰਜਿਸਟ੍ਰੈਂਟ ਨੂੰ ਬਾਹਰੀ ਕਾਰੋਬਾਰੀ ਗਤੀਵਿਧੀ ਦਾ ਐਲਾਨ ਦਾਇਰ ਕਰਨਾ ਚਾਹੀਦਾ ਹੈ ਪਰ ਬਿਨਾਂ ਕਿਸੇ ਹੋਰ ਪਾਬੰਦੀ ਦੇ ਕਰਜ਼ੇ 'ਤੇ ਦਸਤਖਤ ਕਰਨ ਨਾਲ ਅੱਗੇ ਵਧ ਸਕਦਾ ਹੈ।
ਵਿਆਖਿਆ: CIRO ਨਿਯਮਾਂ ਲਈ ਰਜਿਸਟ੍ਰੈਂਟਾਂ ਨੂੰ ਗਾਹਕਾਂ ਨਾਲ ਨਿੱਜੀ ਵਿੱਤੀ ਉਲਝਣਾਂ ਤੋਂ ਬਚਣ ਜਾਂ ਸਹੀ ਢੰਗ ਨਾਲ ਪ੍ਰਬੰਧਨ ਕਰਨ ਦੀ ਲੋੜ ਹੁੰਦੀ ਹੈ ਜੋ ਉਨ੍ਹਾਂ ਦੀ ਨਿਰਪੱਖਤਾ ਨੂੰ ਕਮਜ਼ੋਰ ਕਰ ਸਕਦੀਆਂ ਹਨ ਜਾਂ ਹਿੱਤਾਂ ਦੇ ਟਕਰਾਅ ਪੈਦਾ ਕਰ ਸਕਦੀਆਂ ਹਨ। ਕਿਸੇ ਗਾਹਕ ਦੇ ਪਰਿਵਾਰਕ ਮੈਂਬਰ ਲਈ ਕਰਜ਼ੇ 'ਤੇ ਦਸਤਖਤ ਕਰਨਾ ਇੱਕ ਸਿੱਧਾ ਵਿੱਤੀ ਸੰਬੰਧ ਬਣਾਉਂਦਾ ਹੈ ਜੋ ਰਜਿਸਟ੍ਰੈਂਟ ਦੇ ਫੈਸਲੇ ਅਤੇ ਸੁਤੰਤਰਤਾ ਨਾਲ ਸਮਝੌਤਾ ਕਰ ਸਕਦਾ ਹੈ। ਅਜਿਹੇ ਪ੍ਰਬੰਧ ਆਮ ਤੌਰ 'ਤੇ ਵਰਜਿਤ ਹੁੰਦੇ ਹਨ ਜਾਂ ਸਪੱਸ਼ਟ ਫਰਮ ਮਨਜ਼ੂਰੀ ਦੀ ਲੋੜ ਹੁੰਦੀ ਹੈ। ਇਹ ਬਾਹਰੀ ਕਾਰੋਬਾਰੀ ਗਤੀਵਿਧੀ ਤੋਂ ਵੱਖਰਾ ਹੈ; ਇਹ ਗਾਹਕ ਸੰਬੰਧ ਨਾਲ ਜੁੜੀ ਨਿੱਜੀ ਵਿੱਤੀ ਵਚਨਬੱਧਤਾ ਤੋਂ ਪੈਦਾ ਹੋਣ ਵਾਲਾ ਹਿੱਤਾਂ ਦਾ ਟਕਰਾਅ ਹੈ।
ਸਵਾਲ 3
CIRO ਦੀ ਉਚਿਤਤਾ ਢਾਂਚੇ ਅਧੀਨ, ਹੇਠਾਂ ਵਿੱਚੋਂ ਕਿਹੜਾ ਵਿਕਲਪ 'ਆਪਣੇ ਉਤਪਾਦ ਨੂੰ ਜਾਣੋ' (KYP) ਦੀ ਜ਼ਿੰਮੇਵਾਰੀ ਨੂੰ ਸਭ ਤੋਂ ਸਹੀ ਢੰਗ ਨਾਲ ਦਰਸਾਉਂਦਾ ਹੈ, ਜਿਵੇਂ ਕਿ ਇਹ ਰਜਿਸਟ੍ਰੈਂਟ ਦੇ ਗਾਹਕ ਪ੍ਰਤੀ ਫਰਜ਼ ਨਾਲ ਸਬੰਧਤ ਹੈ, ਨਾ ਕਿ ਸਿਰਫ਼ ਫਰਮ ਨਾਲ?
- A. ਰਜਿਸਟ੍ਰੈਂਟ ਨੂੰ ਸਿਰਫ਼ ਉਹਨਾਂ ਉਤਪਾਦਾਂ ਨੂੰ ਸਮਝਣ ਦੀ ਲੋੜ ਹੁੰਦੀ ਹੈ ਜੋ ਉਹਨਾਂ ਦੀ ਫਰਮ ਦੀ ਮਨਜ਼ੂਰ ਉਤਪਾਦ ਸੂਚੀ ਵਿੱਚ ਸ਼ਾਮਲ ਹੁੰਦੇ ਹਨ ਅਤੇ ਉਸ ਸੂਚੀ ਤੋਂ ਬਾਹਰ ਕੋਈ ਸੁਤੰਤਰ ਜ਼ਿੰਮੇਵਾਰੀ ਨਹੀਂ ਹੁੰਦੀ।
- B. ਰਜਿਸਟ੍ਰੈਂਟ ਨੂੰ ਕਿਸੇ ਉਤਪਾਦ ਦੀ ਬਣਤਰ, ਜੋਖਮ, ਲਾਗਤਾਂ ਅਤੇ ਸੰਭਾਵੀ ਨਿਵੇਸ਼ਕ ਨਤੀਜਿਆਂ ਨੂੰ ਇੰਨਾ ਚੰਗੀ ਤਰ੍ਹਾਂ ਸਮਝਣਾ ਚਾਹੀਦਾ ਹੈ ਕਿ ਹਰੇਕ ਵਿਅਕਤੀਗਤ ਗਾਹਕ ਲਈ ਉਸਦੀ ਉਚਿਤਤਾ ਦਾ ਮੁਲਾਂਕਣ ਕਰ ਸਕੇ, ਭਾਵੇਂ ਉਤਪਾਦ ਮਨਜ਼ੂਰ ਸੂਚੀ ਵਿੱਚ ਹੋਵੇ। ✓ ਜਵਾਬ
- C. KYP ਸਿਰਫ਼ ਫਰਮ ਪੱਧਰ ਦੀ ਪਾਲਣਾ ਜ਼ਿੰਮੇਵਾਰੀ ਹੈ; ਵਿਅਕਤੀਗਤ ਰਜਿਸਟ੍ਰੈਂਟ ਆਪਣੇ ਫਰਜ਼ ਨੂੰ ਉਤਪਾਦ ਸ਼ੈਲਫ ਮਨਜ਼ੂਰੀਆਂ 'ਤੇ ਭਰੋਸਾ ਕਰਕੇ ਪੂਰਾ ਕਰਦੇ ਹਨ, ਬਿਨਾਂ ਸੁਤੰਤਰ ਵਿਸ਼ਲੇਸ਼ਣ ਦੇ।
- D. ਰਜਿਸਟ੍ਰੈਂਟ ਦੀ KYP ਜ਼ਿੰਮੇਵਾਰੀ ਸਿਰਫ਼ ਉਹਨਾਂ ਉਤਪਾਦਾਂ ਤੱਕ ਸੀਮਤ ਹੈ ਜੋ ਰਜਿਸਟ੍ਰੈਂਟ ਖੁਦ ਸਿਫ਼ਾਰਸ਼ ਕਰਦਾ ਹੈ ਅਤੇ ਉਹਨਾਂ ਉਤਪਾਦਾਂ ਤੱਕ ਨਹੀਂ ਫੈਲਦੀ ਜੋ ਗਾਹਕ ਬਿਨਾਂ ਮੰਗੇ ਮੰਗਦਾ ਹੈ।
ਵਿਆਖਿਆ: CIRO ਦੇ ਕਲਾਇੰਟ-ਕੇਂਦਰਿਤ ਸੁਧਾਰਾਂ ਅਧੀਨ, KYP ਇੱਕ ਵਿਅਕਤੀਗਤ ਰਜਿਸਟ੍ਰੈਂਟ ਦੀ ਜ਼ਿੰਮੇਵਾਰੀ ਹੈ, ਨਾ ਕਿ ਸਿਰਫ਼ ਫਰਮ ਪੱਧਰ ਦੀ। ਭਾਵੇਂ ਕੋਈ ਉਤਪਾਦ ਫਰਮ ਦੀ ਮਨਜ਼ੂਰ ਸੂਚੀ ਵਿੱਚ ਹੋਵੇ, ਰਜਿਸਟ੍ਰੈਂਟ ਨੂੰ ਹਰੇਕ ਗਾਹਕ ਲਈ ਸਹੀ ਉਚਿਤਤਾ ਮੁਲਾਂਕਣ ਕਰਨ ਲਈ ਉਸਦੀਆਂ ਵਿਸ਼ੇਸ਼ਤਾਵਾਂ, ਜੋਖਮਾਂ, ਲਾਗਤਾਂ ਅਤੇ ਉਚਿਤਤਾ ਵਿਸ਼ੇਸ਼ਤਾਵਾਂ ਨੂੰ ਸੁਤੰਤਰ ਤੌਰ 'ਤੇ ਸਮਝਣਾ ਚਾਹੀਦਾ ਹੈ। ਮਨਜ਼ੂਰ ਉਤਪਾਦ ਸ਼ੈਲਫ ਵਿੱਚ ਸ਼ਾਮਲ ਹੋਣਾ ਰਜਿਸਟ੍ਰੈਂਟ ਦੀ ਨਿੱਜੀ ਜ਼ਿੰਮੇਵਾਰੀ ਨੂੰ ਤਬਦੀਲ ਨਹੀਂ ਕਰਦਾ ਕਿ ਉਹ ਸਮਝੇ ਕਿ ਉਹ ਕੀ ਸਿਫ਼ਾਰਸ਼ ਕਰ ਰਹੇ ਹਨ।
ਸਵਾਲ 4
ਇੱਕ ਗਾਹਕ ਇੱਕ ਗੈਰ-ਰਜਿਸਟਰਡ ਖਾਤੇ ਵਿੱਚ ਰੱਖੇ ਕੈਨੇਡੀਅਨ ਇਕੁਇਟੀ ਮਿਉਚੁਅਲ ਫੰਡ ਦੀਆਂ ਯੂਨਿਟਾਂ ਵੇਚਦਾ ਹੈ ਅਤੇ CAD 20,000 ਦਾ ਪੂੰਜੀ ਲਾਭ ਪ੍ਰਾਪਤ ਕਰਦਾ ਹੈ। ਫੰਡ ਅਸਲ ਵਿੱਚ CAD 30,000 ਵਿੱਚ ਖਰੀਦਿਆ ਗਿਆ ਸੀ ਅਤੇ CAD 50,000 ਵਿੱਚ ਵੇਚਿਆ ਗਿਆ ਸੀ। ਹਾਲਾਂਕਿ, ਗਾਹਕ ਨੂੰ ਪਹਿਲਾਂ ਫੰਡ ਤੋਂ CAD 4,000 ਦੀ ਪੂੰਜੀ ਵਾਪਸੀ (ROC) ਵੰਡ ਪ੍ਰਾਪਤ ਹੋਈ ਸੀ, ਜਿਸ ਨਾਲ ਵਿਵਸਥਿਤ ਲਾਗਤ ਅਧਾਰ ਘਟ ਗਿਆ ਸੀ। ਕੈਨੇਡੀਅਨ ਆਮਦਨ ਟੈਕਸ ਉਦੇਸ਼ਾਂ ਲਈ ਗਾਹਕ ਦਾ ਪੂੰਜੀ ਲਾਭ ਕੀ ਹੈ?
- A. CAD 20,000, ਕਿਉਂਕਿ ਪੂੰਜੀ ਲਾਭ ਸਿਰਫ਼ ਵਿਕਰੀ ਦੀ ਰਕਮ ਘਟਾਓ ਅਸਲ ਖਰੀਦ ਮੁੱਲ ਹੈ।
- B. CAD 24,000, ਕਿਉਂਕਿ ROC ਵੰਡਾਂ ਵਿਵਸਥਿਤ ਲਾਗਤ ਅਧਾਰ ਨੂੰ ਘਟਾਉਂਦੀਆਂ ਹਨ, ਜਿਸ ਨਾਲ ਟੈਕਸਯੋਗ ਪੂੰਜੀ ਲਾਭ ਵਧਦਾ ਹੈ। ✓ ਜਵਾਬ
- C. CAD 16,000, ਕਿਉਂਕਿ ROC ਵੰਡਾਂ ਵਿਵਸਥਿਤ ਲਾਗਤ ਅਧਾਰ ਵਿੱਚ ਜੋੜੀਆਂ ਜਾਂਦੀਆਂ ਹਨ।
- D. CAD 20,000, ਪਰ ਵਿਵਸਥਿਤ ਲਾਗਤ ਅਧਾਰ ਗਣਨਾ ਦੇ ਬਾਵਜੂਦ ਸਿਰਫ਼ 50% ਆਮਦਨ ਵਿੱਚ ਸ਼ਾਮਲ ਕੀਤਾ ਜਾਂਦਾ ਹੈ।
ਵਿਆਖਿਆ: ਕੈਨੇਡੀਅਨ ਆਮਦਨ ਟੈਕਸ ਐਕਟ ਦੇ ਤਹਿਤ, ਪੂੰਜੀ ਵਾਪਸੀ (ROC) ਵੰਡਾਂ ਪ੍ਰਾਪਤ ਹੋਣ 'ਤੇ ਤੁਰੰਤ ਟੈਕਸਯੋਗ ਨਹੀਂ ਹੁੰਦੀਆਂ; ਇਸ ਦੀ ਬਜਾਏ, ਉਹ ਨਿਵੇਸ਼ਕ ਦੇ ਵਿਵਸਥਿਤ ਲਾਗਤ ਅਧਾਰ (ACB) ਨੂੰ ਘਟਾਉਂਦੀਆਂ ਹਨ। ਘੱਟ ACB ਦੇ ਨਤੀਜੇ ਵਜੋਂ ਵੇਚਣ 'ਤੇ ਵੱਡਾ ਪੂੰਜੀ ਲਾਭ ਹੁੰਦਾ ਹੈ। ਇਸ ਕੇਸ ਵਿੱਚ, CAD 30,000 ਦੀ ਅਸਲ ਲਾਗਤ ਨੂੰ CAD 4,000 ਦੀ ROC ਨਾਲ ਘਟਾ ਕੇ ACB CAD 26,000 ਹੋ ਜਾਂਦਾ ਹੈ। ਇਸ ਲਈ ਪੂੰਜੀ ਲਾਭ CAD 50,000 ਘਟਾਓ CAD 26,000, ਜੋ CAD 24,000 ਦੇ ਬਰਾਬਰ ਹੈ। ਲਾਗੂ ਸ਼ਾਮਲ ਕਰਨ ਦੀ ਦਰ ਫਿਰ ਟੈਕਸਯੋਗ ਹਿੱਸੇ ਨੂੰ ਨਿਰਧਾਰਤ ਕਰਦੀ ਹੈ।
ਸਵਾਲ 5
ਇੱਕ CIRO ਰਜਿਸਟਰਡ ਵਿਅਕਤੀ ਦੋ ਪ੍ਰਤੀਯੋਗੀ ਕਾਰਪੋਰੇਟ ਗਾਹਕਾਂ ਲਈ ਖਾਤਿਆਂ ਦਾ ਪ੍ਰਬੰਧਨ ਕਰਦਾ ਹੈ। ਗਾਹਕ A ਇੱਕ ਨਿੱਜੀ ਤੌਰ 'ਤੇ ਮਲਕੀਅਤ ਵਾਲੇ ਸਪਲਾਇਰ ਨੂੰ ਖਰੀਦਣ ਲਈ ਬੋਲੀ ਲਗਾ ਰਿਹਾ ਹੈ। ਗਾਹਕ B ਇੱਕ ਪ੍ਰਤੀਯੋਗੀ ਕੰਪਨੀ ਹੈ ਜੋ ਗਾਹਕ A ਦੇ ਪ੍ਰਾਪਤੀ ਵਿੱਚ ਸਫਲ ਹੋਣ 'ਤੇ ਨੁਕਸਾਨ ਵਿੱਚ ਹੋਵੇਗੀ। ਦੋਵਾਂ ਖਾਤਿਆਂ ਦੇ ਪ੍ਰਬੰਧਨ ਦੌਰਾਨ, ਰਜਿਸਟਰਡ ਵਿਅਕਤੀ ਗੁਪਤ ਖਾਤੇ ਦੀਆਂ ਚਰਚਾਵਾਂ ਰਾਹੀਂ ਗਾਹਕ A ਦੀ ਪ੍ਰਾਪਤੀ ਰਣਨੀਤੀ ਬਾਰੇ ਜਾਣੂ ਹੋ ਜਾਂਦਾ ਹੈ। ਹੇਠ ਲਿਖਿਆਂ ਵਿੱਚੋਂ ਕਿਹੜਾ ਰਜਿਸਟਰਡ ਵਿਅਕਤੀ ਦੀ ਮੁੱਖ ਜ਼ਿੰਮੇਵਾਰੀ ਦਾ ਸਭ ਤੋਂ ਵਧੀਆ ਵਰਣਨ ਕਰਦਾ ਹੈ?
- A. ਗਾਹਕ B ਨੂੰ ਗਾਹਕ A ਦੀ ਪ੍ਰਾਪਤੀ ਰਣਨੀਤੀ ਦਾ ਖੁਲਾਸਾ ਕਰੋ ਕਿਉਂਕਿ ਸਾਰੇ ਗਾਹਕਾਂ ਦੇ ਸਰਵੋਤਮ ਹਿੱਤਾਂ ਵਿੱਚ ਕੰਮ ਕਰਨ ਲਈ ਬਰਾਬਰ ਜਾਣਕਾਰੀ ਸਾਂਝੀ ਕਰਨ ਦੀ ਲੋੜ ਹੁੰਦੀ ਹੈ।
- B. ਕਿਸੇ ਵੀ ਟਕਰਾਅ ਦੀ ਦਿੱਖ ਤੋਂ ਬਚਣ ਲਈ ਤੁਰੰਤ ਇੱਕ ਖਾਤੇ ਦੇ ਪ੍ਰਬੰਧਨ ਤੋਂ ਅਸਤੀਫਾ ਦੇ ਦਿਓ।
- C. ਗਾਹਕ A ਦੀ ਜਾਣਕਾਰੀ ਦੀ ਸਖਤ ਗੁਪਤਤਾ ਬਣਾਈ ਰੱਖੋ ਅਤੇ ਕਿਸੇ ਵੀ ਹਿੱਤ ਟਕਰਾਅ ਨੂੰ ਕਿਸੇ ਵੀ ਗਾਹਕ ਨੂੰ ਪ੍ਰਭਾਵਿਤ ਕਰਨ ਤੋਂ ਰੋਕਣ ਲਈ ਜਾਣਕਾਰੀ ਰੁਕਾਵਟਾਂ ਲਾਗੂ ਕਰੋ। ✓ ਜਵਾਬ
- D. ਕੋਈ ਹੋਰ ਕਦਮ ਚੁੱਕਣ ਤੋਂ ਪਹਿਲਾਂ ਲਾਗੂ ਪ੍ਰਾਂਤਿਕ ਸਕਿਓਰਿਟੀਜ਼ ਕਮਿਸ਼ਨ ਨੂੰ ਸੰਭਾਵੀ ਟਕਰਾਅ ਬਾਰੇ ਸੂਚਿਤ ਕਰੋ।
ਵਿਆਖਿਆ: ਹਿੱਤਾਂ ਦੇ ਟਕਰਾਅ ਬਾਰੇ CIRO ਨਿਯਮਾਂ ਲਈ ਰਜਿਸਟਰਡ ਵਿਅਕਤੀਆਂ ਨੂੰ ਟਕਰਾਅ ਦੀ ਪਛਾਣ ਕਰਨ, ਖੁਲਾਸਾ ਕਰਨ ਅਤੇ ਪ੍ਰਬੰਧਨ ਕਰਨ ਦੀ ਲੋੜ ਹੁੰਦੀ ਹੈ। ਇੱਕ ਗਾਹਕ ਸਬੰਧ ਰਾਹੀਂ ਪ੍ਰਾਪਤ ਗੁਪਤ ਗਾਹਕ ਜਾਣਕਾਰੀ ਕਦੇ ਵੀ ਕਿਸੇ ਹੋਰ ਗਾਹਕ ਨਾਲ ਸਾਂਝੀ ਨਹੀਂ ਕੀਤੀ ਜਾਣੀ ਚਾਹੀਦੀ। ਉਚਿਤ ਜਵਾਬ ਸਖਤ ਗੁਪਤਤਾ ਬਣਾਈ ਰੱਖਣਾ ਅਤੇ ਇਹ ਯਕੀਨੀ ਬਣਾਉਣਾ ਹੈ ਕਿ ਜਾਣਕਾਰੀ ਰੁਕਾਵਟਾਂ (ਜਿਨ੍ਹਾਂ ਨੂੰ ਆਮ ਤੌਰ 'ਤੇ 'ਐਥੀਕਲ ਵਾਲ' ਜਾਂ 'ਚੀਨੀ ਵਾਲ' ਕਿਹਾ ਜਾਂਦਾ ਹੈ) ਮੌਜੂਦ ਹਨ। ਪ੍ਰਤੀਯੋਗੀ ਗਾਹਕਾਂ ਵਿਚਕਾਰ ਗੁਪਤ ਜਾਣਕਾਰੀ ਸਾਂਝੀ ਕਰਨਾ ਰਜਿਸਟਰਡ ਵਿਅਕਤੀ ਦੇ ਗੁਪਤਤਾ ਦੇ ਫਰਜ਼ ਦੀ ਗੰਭੀਰ ਉਲੰਘਣਾ ਹੋਵੇਗੀ ਅਤੇ ਇਹ ਮਹੱਤਵਪੂਰਨ ਗੈਰ-ਜਨਤਕ ਜਾਣਕਾਰੀ ਦੀ ਗਲਤ ਵਰਤੋਂ ਵੀ ਹੋ ਸਕਦੀ ਹੈ।
ਸਵਾਲ 6
ਇੱਕ CIRO ਰਜਿਸਟਰਡ ਵਿਅਕਤੀ ਕੋਲ ਇੱਕ ਸੰਭਾਵੀ ਗਾਹਕ ਆਉਂਦਾ ਹੈ ਜੋ ਖਾਤਾ ਖੋਲ੍ਹਣਾ ਚਾਹੁੰਦਾ ਹੈ ਪਰ ਆਪਣੀ ਨੌਕਰੀ, ਆਮਦਨ, ਕੁੱਲ ਜਾਇਦਾਦ, ਜਾਂ ਨਿਵੇਸ਼ ਟੀਚਿਆਂ ਬਾਰੇ ਕੋਈ ਜਾਣਕਾਰੀ ਦੇਣ ਤੋਂ ਇਨਕਾਰ ਕਰਦਾ ਹੈ, ਗੋਪਨੀਯਤਾ ਦੀਆਂ ਚਿੰਤਾਵਾਂ ਦਾ ਹਵਾਲਾ ਦਿੰਦਾ ਹੈ। CIRO ਨਿਯਮਾਂ ਅਨੁਸਾਰ, ਰਜਿਸਟਰਡ ਵਿਅਕਤੀ ਲਈ ਹੇਠ ਲਿਖੀਆਂ ਵਿੱਚੋਂ ਕਿਹੜੀ ਕਾਰਵਾਈ ਸਭ ਤੋਂ ਢੁਕਵੀਂ ਹੈ?
- A. ਖਾਤਾ ਖੋਲ੍ਹੋ ਅਤੇ KYC ਜਾਣਕਾਰੀ ਦੇ ਬਦਲ ਵਜੋਂ ਵਿਅਕਤੀਗਤ ਵਪਾਰ ਹਦਾਇਤਾਂ ਲਈ ਗਾਹਕ ਦੀਆਂ ਦੱਸੀਆਂ ਤਰਜੀਹਾਂ 'ਤੇ ਭਰੋਸਾ ਕਰੋ।
- B. ਖਾਤਾ ਖੋਲ੍ਹਣ ਤੋਂ ਇਨਕਾਰ ਕਰੋ, ਕਿਉਂਕਿ ਰਜਿਸਟਰਡ ਵਿਅਕਤੀ ਲੋੜੀਂਦੀ KYC ਜਾਣਕਾਰੀ ਤੋਂ ਬਿਨਾਂ ਉਚਿਤਤਾ ਦੀਆਂ ਜ਼ਿੰਮੇਵਾਰੀਆਂ ਪੂਰੀਆਂ ਨਹੀਂ ਕਰ ਸਕਦਾ। ✓ ਜਵਾਬ
- C. ਖਾਤਾ ਸੀਮਤ ਆਧਾਰ 'ਤੇ ਖੋਲ੍ਹੋ, ਸਿਰਫ ਸਰਕਾਰ ਦੁਆਰਾ ਗਾਰੰਟੀਸ਼ੁਦਾ ਫਿਕਸਡ ਆਮਦਨ ਪ੍ਰਤੀਭੂਤੀਆਂ ਤੱਕ ਗਤੀਵਿਧੀ ਨੂੰ ਸੀਮਤ ਕਰਦੇ ਹੋਏ।
- D. FINTRAC ਕੋਲ ਸ਼ੱਕੀ ਲੈਣ-ਦੇਣ ਦੀ ਰਿਪੋਰਟ ਦਾਇਰ ਕਰੋ ਅਤੇ ਵਧੀ ਹੋਈ ਨਿਗਰਾਨੀ ਅਧੀਨ ਖਾਤਾ ਖੋਲ੍ਹਣ ਲਈ ਅੱਗੇ ਵਧੋ।
ਵਿਆਖਿਆ: CIRO ਨਿਯਮਾਂ ਅਨੁਸਾਰ, ਰਜਿਸਟਰਡ ਵਿਅਕਤੀ ਦੀ ਖਾਤਾ ਖੋਲ੍ਹਣ ਅਤੇ ਕੋਈ ਸਿਫਾਰਸ਼ ਕਰਨ ਤੋਂ ਪਹਿਲਾਂ ਲੋੜੀਂਦੀ KYC ਜਾਣਕਾਰੀ ਇਕੱਠੀ ਕਰਨ ਦੀ ਗੈਰ-ਛੋਟਣਯੋਗ ਜ਼ਿੰਮੇਵਾਰੀ ਹੁੰਦੀ ਹੈ। ਇਸ ਜਾਣਕਾਰੀ ਤੋਂ ਬਿਨਾਂ, ਰਜਿਸਟਰਡ ਵਿਅਕਤੀ ਕਿਸੇ ਵੀ ਉਤਪਾਦ ਲਈ ਉਚਿਤਤਾ ਦਾ ਮੁਲਾਂਕਣ ਨਹੀਂ ਕਰ ਸਕਦਾ। ਜੇਕਰ ਸੰਭਾਵੀ ਗਾਹਕ ਲੋੜੀਂਦੀ ਜਾਣਕਾਰੀ ਦੇਣ ਤੋਂ ਇਨਕਾਰ ਕਰਦਾ ਹੈ, ਤਾਂ ਰਜਿਸਟਰਡ ਵਿਅਕਤੀ ਨੂੰ ਖਾਤਾ ਖੋਲ੍ਹਣ ਤੋਂ ਇਨਕਾਰ ਕਰਨਾ ਚਾਹੀਦਾ ਹੈ। ਗੋਪਨੀਯਤਾ ਲਈ ਗਾਹਕ ਦੀ ਤਰਜੀਹ ਰਜਿਸਟਰਡ ਵਿਅਕਤੀ ਦੀ ਰੈਗੂਲੇਟਰੀ ਜ਼ਿੰਮੇਵਾਰੀ ਨੂੰ ਓਵਰਰਾਈਡ ਨਹੀਂ ਕਰਦੀ।